قانون معاملات روز الگو چیست؟و چگونه از شکستن آن جلوگیری کنیم

همه معامله‌گران و سرمایه‌گذاران باید قوانین معاملات روز الگو، مانند حداقل ارزش ویژه، تعداد معاملاتی که می‌توانید انجام دهید و محدودیت‌های قدرت خرید را بدانند.

خوراکی های کلیدی

شما می توانید قوانین الگوی معامله گر روز (PDT) را بدون اینکه متوجه شوید نقض کنید

عواقب نقض PDT متفاوت است، اما می تواند برای سرمایه گذارانی که به طور فعال معامله نمی کنند ناراحت کننده باشد.

برای سرمایه‌گذاران فعالی که می‌خواهند یک معامله روزانه انجام دهند، بدانید که چگونه مارجین و موقعیت‌های باز می‌توانند بر ارزش کل تجارت تأثیر بگذارند تا از نقض PDT جلوگیری کنند.

شما معمولاً قانون شکن نیستید. اما نقض قانون الگوی معامله‌گر در روز آسان‌تر از آنچه تصور می‌کنید انجام می‌شود، به خصوص در زمان نوسانات بالای بازار. اجازه نده این اتفاق برای شما بیفتددر اینجا چیزی است که شما باید بدانید.

اول، یک فرضیه. فرض کنید چندین سهام را در حساب مارجین خود خریداری کرده اید. چند دقیقه یا چند ساعت بعد، نظر خود را در مورد چند خرید خود تغییر می دهید، بنابراین آنها را می فروشید. معاملات "رفت و برگشت" شما (خرید و فروش) همه در یک روز معاملاتی انجام شد.

اگر چهار یا چند سفر رفت و برگشت را در مدت پنج روز کاری انجام دهید، به عنوان یک معامله گر روز الگو نشان داده می شوید.

این جایی است که ممکن است مورد توجه شما قرار گیرد: اگر به عنوان یک معامله گر روز الگو علامت گذاری شده اید و کمتر از 25000 دلار در حساب خود دارید، ممکن است از باز کردن موقعیت های جدید منع شوید.

حالا که چی؟شما در مشکل هستید، اما عواقب آن چیست؟اگر دوباره این کار را انجام دهید چه؟مهمتر از آن، برای جلوگیری از عبور از این خط قرمز در آینده، چه چیزی را باید بدانید؟به خاطر داشته باشید که برای زیر پا گذاشتن قانون الگوی معامله گر روز مجبور نیستید در حاشیه وام بگیرید. ایده خوبی است که از اصول معاملات مارجین و قوانین و خطرات آن آگاه باشید.

چند قانون ساده اما سختگیرانه وجود دارد که معاملات روز الگو را تعریف می کند. از آنها بگذریم.

رفت و برگشت: آنجا و دوباره برگشت

"رفت و برگشت" به سادگی به معنای باز کردن و بستن یک موقعیت امنیتی است. چه برای باز کردن بخرید یا بفروشید، وقتی موقعیت را می بندید، یک سفر رفت و برگشت را تکمیل کرده اید. اگر این کار را در یک روز معاملاتی انجام دهید، یک معامله یک روزه انجام داده اید.

تجارت یک روزه دقیقاً چیست؟

معامله روزانه زمانی اتفاق می افتد که یک موقعیت امنیتی را در همان روز باز و بسته می کنید.

بیایید آن را تجزیه کنیم:

• باز و بسته (رفت و برگشت). وقتی می گوییم «باز و بسته» به معنای خرید و فروش است، یا برای فروشندگان کوتاه مدت، فروش (کوتاه) و سپس خرید است. به این "سفر رفت و برگشت" نیز می گویند.
• موقعیت امنیتیمعاملات روزانه تقریباً برای همه اوراق بهادار - سهام، اوراق قرضه، ETFها و حتی گزینه‌ها (تماس‌ها و خریدها) اعمال می‌شود.
• همان روز. اگر در همان روز یک سفر رفت و برگشت انجام دهید، معامله یک روزه است. اگر موقعیت امنیتی خود را پس از پایان روز معاملاتی حفظ کنید، معامله یک روزه نیست.

معامله گر روز الگو چیست؟

اگر معاملات چهار روزه یا بیشتر (همانطور که در بالا توضیح داده شد) را در یک دوره پنج روز کاری متحرک انجام دهید و این معاملات بیش از 6٪ از فعالیت حساب شما را در این پنج روز تشکیل دهند، شما یک معامله گر روز الگو هستید.

انواع مختلفی از معامله گران روزانه وجود دارد، اما ما روی دو مورد زیر تمرکز خواهیم کرد:

• معامله گران روز خودشناس. این شامل افرادی می شود که در واقع معامله گر روزانه هستند، به این معنی که کارگزاری آنها آگاه است که آنها قصد تجارت روزانه دارند و حداقل ارزش حساب 25000 دلاری را برآورده می کنند.
• ناقضان معاملات الگوی روز. اینها افرادی هستند که روزی بر خلاف قوانین و بدون برآورده کردن سرمایه مورد نیاز معامله کردند.

خوب، من قوانین معامله گر روز الگو را نقض کردم. عواقب آن چیست؟

حالا چی؟بستگی به کارگزاری شما دارد. برای افرادی که برای اولین بار متخلفان می شوند، ممکن است عواقب آن چندان بد نباشد، با این فرض که کارگزاری شما سیاست بخشش بیشتری دارد. با این حال، شما احتمالاً به‌عنوان یک معامله‌گر روز الگو (به معنای نقض‌کننده) علامت‌گذاری می‌شوید تا کارگزار شما بتواند فعالیت‌های شما را برای هرگونه تخلف مداوم یا تکراری تماشا کند. پس با دقت قدم بردارید

اگر معاملات چهار روزه را در یک پنج روز متحرک انجام دهید، برخی از کارگزاری‌ها ممکن است شما را تحت یک معامله حداقل سهام قرار دهند، به این معنی که باید به اندازه کافی وجوه سپرده گذاری کنید تا حداقل ارزش حساب 25000 دلار داشته باشید (حتی اگر قصد معامله روزانه را ندارید. به طور منظم). اگر در حالی که پرچم دار هستید، یک معامله روزانه اضافی انجام دهید، ممکن است از باز کردن موقعیت های جدید منع شوید.

این یک دردسر بزرگ است، به خصوص اگر قصد واقعی برای تجارت روزانه نداشته باشید. اگر به طور تصادفی قوانین معاملاتی روز الگو را زیر پا گذاشتید، یا اگر وسوسه شدید که در همان روز مقداری سود (یا زیان را ببندید) - به اندازه‌ای که به دلیل نقض علامت‌گذاری شود - این دردسر ارزش احتیاط لحظه‌ای را ندارد.. اما اگر ناخواسته به عنوان یک معامله‌گر روزانه پرچم‌گذاری می‌شوید و قصد ندارید در آینده معامله کنید، می‌توانید با کارگزار خود تماس بگیرید تا بتواند گزینه‌های دیگری را برای جلوگیری از محدودیت‌های معاملاتی به شما بدهد. دستورالعمل نظارتی در مورد حذف پرچم نسبتاً سخت و محدود است. با وجود توافق نامه های مناسب، ممکن است یک بار پرچم را از حساب خود حذف کنید. همانطور که به معامله ادامه می دهید، اگر فعالیت معاملاتی آینده شما شامل معاملات روز الگو باشد، پرچم معاملات روز الگو بر روی حساب شما قرار می گیرد و نمی توان آن را حذف کرد.

اگر می خواهید به طور رسمی معاملات روزانه داشته باشید و برای حساب مارجین درخواست دهید، قدرت خرید شما می تواند تا چهار برابر موجودی واقعی حساب شما باشد. می‌توانید به کارگزار خود اطلاع دهید (با گفتن «بله، من یک معامله‌گر روزانه هستم») یا بیش از سه بار در پنج روز معامله کنید و به‌عنوان معامله‌گر روز الگو علامت‌گذاری شوید. این به شما امکان می دهد تا زمانی که حداقل ارزش حساب 25000 دلاری دارید، معامله روزانه داشته باشید و موجودی خود را همیشه بالاتر از این حداقل نگه دارید.

دانش: یکی از با ارزش ترین دارایی های شماست

طیف گسترده ای از منابع آموزشی ما از جمله مقالات، فیلم ها، برنامه درسی همه جانبه، پخش های اینترنتی و رویدادهای حضوری را بررسی کنید.

من کمی بیش از 25 هزار دلار دارم. آیا می توانم معاملات روزانه گاه به گاه انجام دهم؟

قبل از انجام این کار، مطمئن شوید که واقعاً مانده حساب خود را درک کرده اید، زیرا چیزهای زیادی وجود دارد که می تواند بر ارزش ویژه تجارت شما تأثیر بگذارد.

• اگر هیچ موقعیت باز ندارید، به این معنی که هیچ سود یا زیان تحقق نیافته ای ندارید، احتمالاً سهام ابتدایی روز شما با سهام آخر روز قبلی شما یکسان است.
• اگر پوزیشن های باز دارید، چه سود و چه زیان تحقق نیافته، در این صورت سرمایه افتتاحیه شما به نحوه علامت گذاری موقعیت های شما در بازار در ابتدای روز معاملاتی بستگی دارد.(مارک شده به بازار به معنای ارزش موقعیت های شما در صورتی است که فوراً با قیمت های فعلی بازار فروخته یا خریداری شوند.)
• اگر موقعیت هایی با زیان های تحقق نیافته داشته باشید، زیان های شما ممکن است ارزش ویژه تجاری شما را کاهش دهد (در نظر بگیرید که آنها در هر زمان معین به بازار نشان داده شده اند).
• اگر سهامی دارید که با مارجین خریداری شده‌اند، ممکن است لازم باشد مقدار حاشیه نگهداری را از ارزش حقوق صاحبان سهام خود کم کنید، چه بازده نقدی و چه بازده محقق نشده، تا مشخص شود که واقعا چقدر دارید. اگر ارزش حساب شما کمتر از 25000 دلار باشد، هر گونه فعالیت معامله گر روز الگو ممکن است تخلف محسوب شود.
• اگر معاملات آتی انجام می دهید، به خاطر داشته باشید که پول نقد یا موقعیت های آتی در حداقل ارزش حساب 25000 دلاری حساب نمی شود.

خط پایین

گرفتن dinging برای شکستن الگوی قانون معامله گران روز سرگرم کننده است. البته، اگر می‌خواهید معامله‌گر فعال‌تری باشید، احتمالاً حتی گاهی اوقات معاملات روزانه کمی انجام دهید، ممکن است ادامه دهید و قوانین مربوط به حاشیه را رعایت کنید. در غیر این صورت، اگر بتوانید از زیر پا گذاشتن قوانین خودداری کنید، یا به سادگی ارزش حساب خود را بیش از 25000 دلار نگه دارید، در صورت نیاز به اجرای یک معامله کوتاه مدت، نگرانی کمتری خواهید داشت.